كان هناك اضطرابات عبر الأسواق المالية العالمية بعد إدخال التعريفات الأمريكية الجديدة ، ومقدمي المعدات مركز البيانات الذين يصدرون قطع الغيار والمكونات الإلكترونية وتصنيع منتجاتها على مستوى العالم ، يواجهان المشي لمسافات طويلة في التكاليف التي قد ينتهي بها الأمر إلى مشتري تكنولوجيا المعلومات.
في كانون الثاني (يناير) ، ذكر المحلل IDC أن سوق الخادم نما بنسبة 100.8 ٪ في الإنفاق في الربع الثالث من عام 2024 ، مدفوعًا بالنشر الجماعي المستمر لخوادم الذكاء الاصطناعي (AI) من قِبل فرط الفصح وغيرهم من المشترين الكبار. كان هناك أيضًا طلب قوي إلى حد ما على خوادم المركز التقليدي ، الذي قال إنه شهد نموًا قويًا للوحدة بنسبة 18.7 ٪ على أساس سنوي.
النمو في مبيعات الخادموفقًا لـ IDC ، حدثت على الرغم من ارتفاع التضخم ، وهو تباطؤ في النشاط الاقتصادي ، واضطراب سلسلة التوريد ، و الصراع الجيوسياسي. كان هذا قبل سياسة الإدارة الأمريكية لفرض تعريفة على كل بلد تقريبًا يتداول معه.
تشارك سلسلة التوريد العالمية المعقدة والمتشابكة في تصنيع معدات المركز الثاني مثل الخوادم والشبكات ومنتجات التخزين.
تعتمد الخوادم التي تدير بيانات البيانات للحكومات والشركات الكبرى ، وتوفر الحوسبة السحابية لمصارعي الفصح ، وتعتمد على مصادر مكونات أشباه الموصلات الرئيسية ، والتي يتم لحامها على لوحات الدوائر المطبوعة وتُقسم في هيكل الخادم والحالات في عملية التصنيع التي تنتشر في جميع أنحاء العالم.
ستؤثر تعريفة ترامب على كل أعمال أمريكية تتداول إما بشكل مباشر أو غير مباشر مع بلد خارج الولايات المتحدة. إذا كانت مقرها خارج الولايات المتحدة ، فإن شركات تصنيع المعدات الأصلية (OEMs) والمصنعين للأجزاء المستخدمة من قبل OEM سيواجهون تعريفة على تلك المنتجات والمواد.
إلى جانب التدابير المضادة الانتقامية التي تتخذها البلدان الأخرى ، قد تقوم الشركات الفردية ، أينما كانت موجودة ، بإعادة تنظيم قدراتها في مصادرها وتصنيعها للحد من تأثير التعريفات الأمريكية الجديدة.
التصنيع في جميع أنحاء العالم في معدات مركز البيانات
كجزء من الإبلاغ عن الاستدامة ، تدرج شركات الخوادم الرائدة جميع مورديها والبلدان التي تستند إليها هذه.
قد يأتي التخزين الذي توفره Hitachi من هولندا أو الولايات المتحدة ؛ كما أنه يستخدم شركة Foxconn للتخزين ، والتي تجمع خوادم لـ HPE في مرافقها في الصين والمكسيك وتشيكيا. يتم تصنيع منتجات شبكات HPE في مواقع مختلفة بما في ذلك الفلبين وفيتنام والصين.
وفي الوقت نفسه ، تضم قائمة مورد Dell Celista الأمريكية الكندية متعددة الجنسيات للتجمع النهائي ، والتي تضم مصانع في الصين ولاوس والمكسيك. مثل HPE ، تتطلب خوادمها مكونات من العديد من الشركات.
تشمل صانعو الأجزاء المعروفين المدرجة في Dell IBM للتخزين ، Intel ، LG ، Samsung و Seagate ، من بين أمور أخرى. توضح القائمة أيضًا المرافق التي تستخدمها هذه الشركات لتزويد Dell. على سبيل المثال ، على الرغم من أن شركة IBM هي شركة مدمجة في الولايات المتحدة ، إلا أن Dell تحصل على منتجات تخزين IBM من مرافق IBM في الصين واليابان والمكسيك – والتي ، في وقت كتابة هذا التقرير ، هي بلدان تعرضت بشدة للتعريفات الأمريكية الجديدة.
من المقرر أن يرى صانع الخادم Lenovo ، الذي يعتبر الشركة المصنعة الصينية ، ارتفاعًا كبيرًا في تكلفة منتجاتها المستوردة في الولايات المتحدة نتيجة لحرب تجارية تختمر الآن بين الولايات المتحدة والصين.
على الرغم من أن لا أحد يعرف كيف ستلعب هذه التعريفات ، إلا أن ما هو واضح هو أن كل اقتصاد يسعى إلى أن يصبح أكثر رقمية ، وهذا يتطلب أجهزة مثل الخوادم ، والتي تحتاج إلى أجزاء من جميع أنحاء العالم.
تصنيع المكون
على سبيل المثال ، بالنظر إلى معالج الخادم، الذي يشهد تطورًا مع زيادة الطلب على أعباء عمل الذكاء الاصطناعى ، أعلنت Intel مؤخرًا أنها ستقوم بتوسيع محفظتها من تطوير تقنية أشباه الموصلات وقدرات التصنيع المستدامة من خلال ما تسميه مسبك Intel. قال الرئيس التنفيذي لشركة Intel Pat Gelsinger: “إن نظامنا الإيكولوجي المورد ضروري لتقديم هذه القدرات بشكل جماعي بشكل مستدام ، على نطاق واسع.”
في الولايات المتحدة ، قالت إنتل إنها تعمل على توسيع العمليات الحالية في ولاية أريزونا ونيو مكسيكو وأوريجون ، وبناء حرم تصنيع جديد في أوهايو. كما أعلنت عن خطط التوسع في أيرلندا وإسرائيل وألمانيا وبولندا.
يتعين على الشركات المدرجة علنًا تحديد المخاطر التي قد تؤثر على أدائها. بالنظر إلى منافسة Intel منافسة AMD في 10 يناير مع لجنة الأوراق المالية والبورصة الأمريكية (SEC) ، حيث تنشر نتائجها الفصلية ، قالت الشركة: “نحن نعتمد على أطراف ثالثة لتصنيع منتجاتنا ، وإذا لم يتمكنوا من القيام بذلك في الوقت المناسب بكميات كافية واستخدام تقنيات تنافسية ، يمكن أن تتأثر أعمالنا بشكل عكسي.”
مثلما يستفيد الشركات المصنعة للخادم من سلسلة التوريد العالمية من الشركات المصنعة للقطع الغيار وشركات التجميع النهائية ، فإن المعالجات في قلب كل خادم تعتمد على مجموعة معقدة من العلاقات مع شركاء أشباه الموصلات العالمي.
مثل العديد من صانعي الرقائق ، تعتمد AMD على شركة تصنيع أشباه الموصلات في تايوان المحدودة (TSMC) لإنتاج جميع رقائق المعالجات الدقيقة ومعالج الرسومات (GPU) في 7 نانومتر (NM) أو العقد الأصغر. بالنسبة لبقية رقائقها ، تستخدم AMD GlobalFoundries ، وهي شركة لديها مكاتب رئيسية مشتركة في مالطا ونيويورك ، والتي تدعي أن مرافق التصنيع العالمية موجودة في المناطق التي لديها مخاطر منخفضة من الكوارث الطبيعية. توفر TSMC ، إلى جانب شركة Tawanise أخرى ، Entuns Microelectronics ، و Samsung Electronics في كوريا الجنوبية ، AMD مع أجهزة منطقية قابلة للبرمجة لدوائرها المتكاملة.
في إيداعها 10K SEC ، صرحت AMD: “إن شركاء مجموعة حزم الطرف الثالث لدينا مسؤولون عن تكنولوجيا التغليف المستخدمة لتصنيع منتجاتنا. من المهم أن يكون لديك علاقات موثوقة مع جميع موردي تصنيع الطرف الثالث لضمان إمدادات المنتجات المناسبة للاستجابة للطلب على العملاء.”
NVIDIA هي شركة أشباه الموصلات المقلدة ، مما يعني أنها تعتمد أيضًا على TSMC و Samsung Electronics لتصنيع وحدات معالجة الرسومات التي تعمل على تشغيل العديد من تطبيقات AI الحديثة. وفق CSI Market.com، يستخدم رقائق الذاكرة من تقنية Micron التي تتخذ من الولايات المتحدة مقراً لها ، وكذلك SK Hynix وكوريا الجنوبية.
من يدفع في النهاية؟
من غير الواضح ما إذا كان مصنعو معدات مراكز البيانات سيكونون قادرين على ابتلاع ارتفاع الأسعار في المكونات التي يتم الحصول عليها من البلدان ذات التعريفة الجمركية للولايات المتحدة. إذا قاموا بتمرير هذه التكاليف ، فسيتعين على المشترين إنفاق أكثر بكثير مما كانوا عليه في الميزانية.
لينوفو ، ومع ذلك ، أوضح وسيلة محتملة للحد من الآثار. اعتبارًا من مارس 2024 ، كان لديها أكثر من 12000 شخص يعملون في مواقع التصنيع الصينية المختلفة. ومع ذلك ، فإن الموقع في المجر لديه 1000 عامل. على الرغم من أنها أصغر من القوى العاملة في الصين ، فهي ليست ذات أهمية.
لا أحد يتوقع أن تصبح كل شركة عبر سلسلة التوريد العالمية لتصنيع الخوادم المدمجة في الولايات المتحدة ، ولكن هناك عدد من شركات التجارة الإلكترونية الصينية التي تحدد موقع المستودعات في أوروبا لتجنب واجبات الاستيراد.
يقولون إن أسبوعًا في السياسة هو وقت طويل ، ولكن بالنسبة إلى الشركة المصنعة للمعدات مركز البيانات وشركاء سلسلة التوريد ، فإن نقل الإنتاج الاستراتيجي إلى المرافق الموجودة في البلدان ذات التعريفة الجمركية المنخفضة يمكن أن يقلل من تأثير قرار ترامب.
