أنهت الأسهم شهر نوفمبر بشكل مختلط على الرغم من الارتفاع القوي في أسبوع عيد الشكر
لم يتمكن ارتفاع أسبوع عيد الشكر من وضع المؤشرات الرئيسية الثلاثة في المنطقة الخضراء لشهر نوفمبر. ارتفع مؤشر S&P 500 بنسبة 4٪ تقريبًا خلال الأسبوع، في حين أضاف مؤشر داو جونز الصناعي أكثر من 3٪ – وهو عرض قوي بما يكفي لكل منهما لتحقيق مكاسب لهذا الشهر. يمتد خط فوزهم إلى سبعة أشهر. وبينما أنهى مؤشر ناسداك المركب الأسبوع مرتفعًا بأكثر من 4٪، إلا أنه لم يكن كافيًا للتغلب على عمليات البيع في وقت سابق من الشهر بسبب مخاوف التقييم بشأن تجارة الذكاء الاصطناعي. انخفض مؤشر ناسداك للتكنولوجيا بنسبة 2٪ تقريبًا في نوفمبر، منهيًا سلسلة مكاسبه التي استمرت سبعة أشهر. .SPX أداء منذ بداية العام لمؤشر S & P 500 (SPX) منذ بداية العام كانت هناك بعض النقاط المضيئة في محفظتنا الاستثمارية خلال أسبوع التداول المختصر أثناء العطلة. سجلت أسهم شركة أبل أعلى مستوياتها على الإطلاق ثلاثة مرات متتالية هذا الأسبوع، بدءًا من يوم الاثنين وتنتهي يوم الأربعاء. وقد تم دعم السهم من خلال علامات الطلب الإيجابية على سلسلة iPhone 17 من Apple. أظهرت بيانات Counterpoint Research يوم الأربعاء أن شركة Apple تسير على الطريق الصحيح للإطاحة بشركة Samsung كأكبر صانع للهواتف الذكية في العالم هذا العام – وهو إنجاز لم تشهده شركة تصنيع iPhone منذ أكثر من عقد من الزمان. وبشكل عام، يتوقع محللو شركة Counterpoint أن تستحوذ شركة Apple على 19.4% من سوق الهواتف الذكية العالمية في عام 2025، مقارنة بنسبة 18.7% المتوقعة لشركة Samsung. ارتفع السهم أكثر يوم الجمعة، ليغلق الأسبوع بمكاسب تقارب 3٪. حققت شركة Broadcom عمليات إغلاق قياسية على الإطلاق خلال كل جلسة تداول هذا الأسبوع. ارتفع سعر السهم مع بدء وول ستريت في رؤية صانع الرقائق على أنه لعبة إضافية لهيمنة الذكاء الاصطناعي المتزايدة لشركة Alphabet. مع بدء جوجل في طرح أحدث نموذج للذكاء الاصطناعي، يرى المستثمرون فوائد لشركة Broadcom باعتبارها مصممًا مشاركًا لرقائقها المتخصصة، والتي تسمى وحدات المعالجة الموترية (TPUs). أفادت تقارير إعلامية في وقت سابق من الأسبوع أن منصات Meta التي تدرس استخدام وحدات TPU من Google لمراكز البيانات الخاصة بها في عام 2027 قد أضافت الوقود إلى تشغيل Broadcom. وذلك لأن توسع Alphabet في مجال الذكاء الاصطناعي يمكن أن يؤدي إلى زيادة المبيعات لأعمال الشبكات والرقائق المخصصة المهمة لشركة Broadcom، وهو ما كان سببًا رئيسيًا وراء بدء النادي لمركز في السهم. ارتفعت أسهم Broadcom بأكثر من 18٪ أسبوعًا حتى الآن. وذهبت شركة Nvidia لصناعة الرقائق في الاتجاه الآخر، حيث وصلت الأسهم إلى أدنى مستوى لها منذ ثلاثة أشهر تقريبًا يوم الثلاثاء، حيث سلطت تلك التقارير نفسها الضوء على كيف تبحث بعض شركات التكنولوجيا الكبرى عن بدائل لرقائق Nvidia. لكن جيم كريمر أوصى بالبقاء على المسار، ووصف تراجع السهم بأنه فرصة شراء للمستثمرين الجدد. بعد كل شيء، لا تزال Nvidia تهيمن على سوق شرائح الذكاء الاصطناعي المربحة للغاية. وقال جيم يوم الثلاثاء: “إن الطلب لا يشبع بالنسبة لشركة نفيديا”. وانخفضت الأسهم بنسبة 1٪ منذ أسبوع حتى الآن. أداء NVDA منذ بداية العام وحتى تاريخه لـ Nvidia (NVDA) حتى تاريخه وعلى الرغم من أننا لم نر أي أرباح من المحفظة الأسبوع الماضي، إلا أن تقرير Dick’s Sporting Goods ربع السنوي كان بمثابة أخبار رائعة للنادي الذي يملك Nike. وصف جيم أسهم التجزئة بأنها شراء يوم الثلاثاء بعد أن أعلنت شركة Dick’s عن خطط لإغلاق العديد من مواقع Foot Locker خلال مكالمة أرباح الربع الثالث. وقال جيم: “إن شركة نايكي هي بمثابة شراء لمشاكل ديك”. أشارت تصريحات الإدارة إلى أن علاقة Nike مع عملاق البيع بالتجزئة آخذة في التحسن، وهي إشارة إيجابية لقصة التحول التي حققتها Nike. وقال إد ستاك، الرئيس التنفيذي لشركة Dick’s Sporting Goods، لبرنامج Squawk on the Street، بعد الإعلان عن أرباح الشركة: “إنهم يتحركون في الاتجاه الصحيح”. واستشهد بالأداء القوي لخط الجري الخاص بشركة Nike. “إذا ألقيت نظرة على ما فعلوه ببنية الجري الخاصة بهم، وما فعلوه مع Pegasus، وما فعلوه مع Vomero، وما فعلوه مع Structure، فقد حقق مفهوم الجري هذا أداءً جيدًا للغاية من جانب Dick، وحيثما تم وضعه في متاجر Foot Locker، فقد كان أداءه جيدًا هناك أيضًا.” قفز سهم Nike بنسبة 3٪ تقريبًا في الأسبوع حتى الآن. NKE YTD Mountain Nike (NKE) صفقات الأداء منذ بداية العام وحتى تاريخه أخيرًا، قمنا بتنفيذ صفقتين خلال أسبوع التداول القصير أثناء العطلة. في يوم الاثنين، اشترى النادي المزيد من أسهم Palo Alto Networks بعد الانخفاض الكبير الذي شهدته شركة الأمن السيبراني بعد الأرباح. لقد رأينا الضعف كفرصة، بالنظر إلى أن شركة بالو ألتو حققت أداءً قويًا في الربع الثالث تجاوزت التقديرات لكل مقياس رئيسي. أظهر تقرير 19 تشرين الثاني (نوفمبر) أن الزخم في استراتيجية “المنصة” التي تتبعها بالو ألتو لتجميع منتجاتها وخدماتها لا يزال واعدًا. الصفقات من Palo Alto تجعلنا أكثر تفاؤلاً بشأن السهم. أعلنت الشركة عن خطط لشراء شركة Chronosphere لإدارة ومراقبة السحابة مقابل 3.35 مليار دولار. تمت الموافقة على استحواذ الإدارة على شركة CyberArk الرائدة في مجال أمن الهوية من قبل المساهمين في 13 نوفمبر، ومن المتوقع أن يتم إغلاقه في الربع الثالث من السنة المالية 2026. وكتب جيف ماركس، مدير تحليل المحافظ في Investing Club، في تنبيه تجاري: “تميز Palo Alto Networks نفسها في عصر الذكاء الاصطناعي من خلال إضافة منصتين تمامًا كما وصلت أسواقها إلى نقاط انعطاف رئيسية”. أضفنا إلى مركزنا في شركة Procter & Gamble يوم الثلاثاء، وهو الشراء الثاني لعملاق السلع الاستهلاكية منذ أن بدأنا المركز في 18 نوفمبر. الأطروحة: ستستفيد الأسهم من أي تحول من شركات التكنولوجيا الكبرى إلى شركات أكثر مرونة اقتصاديًا. في الأساس، إذا توقف الإنفاق على الذكاء الاصطناعي أو تباطأ الاقتصاد الأمريكي، فيجب أن تتألق الأسهم الدفاعية مثل شركة بروكتر آند جامبل. (انظر هنا للحصول على قائمة كاملة بالأسهم في صندوق Jim Cramer’s Charitable Trust.) باعتبارك مشتركًا في CNBC Investing Club مع Jim Cramer، ستتلقى تنبيهًا تجاريًا قبل أن يقوم Jim بالتداول. ينتظر جيم 45 دقيقة بعد إرسال تنبيه تجاري قبل شراء أو بيع سهم في محفظة صندوقه الخيري. إذا تحدث جيم عن سهم ما على تلفزيون CNBC، فإنه ينتظر 72 ساعة بعد إصدار تنبيه التداول قبل تنفيذ التداول. تخضع معلومات نادي الاستثمار المذكورة أعلاه لشروطنا وأحكامنا وسياسة الخصوصية، بالإضافة إلى إخلاء المسؤولية الخاص بنا. لا يوجد أو يتم إنشاء أي التزام أو واجب ائتماني بموجب استلامك لأي معلومات مقدمة فيما يتعلق بالنادي الاستثماري. لا يتم ضمان أي نتائج أو أرباح محددة.
