يوجين ميمرين | لحظة | صور جيتي
تتطلب جميع أجهزة الحوسبة جزءًا يسمى الذاكرة، أو ذاكرة الوصول العشوائي (RAM)، لتخزين البيانات على المدى القصير، ولكن هذا العام، لن يكون هناك ما يكفي من هذه المكونات الأساسية لتلبية الطلب العالمي.
وذلك لأن الشركات تحب نفيديا, الأجهزة الدقيقة المتقدمة و جوجل تحتاج الكثير من ذاكرة الوصول العشوائي (RAM) لشرائح الذكاء الاصطناعي الخاصة بها، وهذه الشركات هي الأولى في الحصول على المكونات.
ثلاثة بائعي الذاكرة الأساسية – ميكرونوSK Hynix وSamsung Electronics – يشكلون سوق ذاكرة الوصول العشوائي (RAM) بالكامل تقريبًا، وتستفيد أعمالهم من الزيادة في الطلب.
“لقد شهدنا ارتفاعًا حادًا وكبيرًا جدًا في الطلب على الذاكرة، وقد تجاوز بكثير قدرتنا على توفير تلك الذاكرة، وفي تقديرنا، قدرة التوريد لصناعة الذاكرة بأكملها”، قال سوميت سادانا، رئيس أعمال ميكرون، لشبكة CNBC هذا الأسبوع في معرض CES التجاري في لاس فيغاس.
ارتفع سهم ميكرون بنسبة 247٪ خلال العام الماضي، وأعلنت الشركة عن صافي الدخل تضاعف ثلاث مرات تقريبًا في الربع الأخير. وقالت سامسونج هذا الاسبوع أنها تتوقع أن تتضاعف أرباحها التشغيلية في الربع الأول من شهر ديسمبر ثلاث مرات تقريبًا. في أثناء، تدرس SK Hynix الإدراج في الولايات المتحدة مع ارتفاع سعر سهمها في كوريا الجنوبية، وفي أكتوبر، قالت الشركة إنها ضمنت الطلب لكامل طاقتها الإنتاجية لذاكرة الوصول العشوائي (RAM) لعام 2026.
الآن، أسعار الذاكرة آخذة في الارتفاع.
قالت TrendForce، وهي باحثة مقرها تايبيه وتغطي سوق الذاكرة عن كثب، هذا الأسبوع إنها تتوقع أن يرتفع متوسط أسعار ذاكرة DRAM بين 50٪ و55٪ هذا الربع مقابل الربع الرابع من عام 2025. وقال توم هسو، محلل TrendForce، لـ CNBC إن هذا النوع من الزيادة في أسعار الذاكرة كان “غير مسبوق”.
أساس ثلاثة إلى واحد
وقال سادانا إن صانعي الرقائق مثل Nvidia يحيطون الجزء من الشريحة الذي يقوم بالحساب – وحدة معالجة الرسومات، أو GPU – بعدة كتل من مكون سريع ومتخصص يسمى ذاكرة النطاق الترددي العالي، أو HBM. غالبًا ما يكون HBM مرئيًا عندما يحمل صانعو الرقائق شرائحهم الجديدة. توفر شركة Micron الذاكرة لكل من Nvidia وAMD، وهما الشركتان الرائدتان في تصنيع وحدات معالجة الرسومات.
تأتي وحدة معالجة الرسومات Rubin من Nvidia، والتي دخلت مرحلة الإنتاج مؤخرًا، مزودة بما يصل إلى 288 جيجابايت من ذاكرة HBM4 من الجيل التالي لكل شريحة. يتم تثبيت HBM في ثماني كتل مرئية أعلى وأسفل المعالج، وسيتم بيع وحدة معالجة الرسومات هذه كجزء من حامل خادم واحد يسمى NVL72، والذي يجمع بشكل مناسب 72 من وحدات معالجة الرسومات هذه في نظام واحد. بالمقارنة، تأتي الهواتف الذكية عادةً مزودة بذاكرة DDR ذات طاقة أقل تبلغ 8 أو 12 جيجابايت.
يقدم مؤسس Nvidia والرئيس التنفيذي Jensen Huang وحدة معالجة الرسوميات Rubin ووحدة المعالجة المركزية Vera أثناء حديثه خلال Nvidia Live في معرض CES 2026 قبل معرض الإلكترونيات الاستهلاكية السنوي في لاس فيغاس، نيفادا، في 5 يناير 2026.
باتريك تي فالون | فرانس برس | صور جيتي
لكن ذاكرة HBM التي تحتاجها رقائق الذكاء الاصطناعي أكثر تطلبًا من ذاكرة الوصول العشوائي المستخدمة في أجهزة الكمبيوتر المحمولة والهواتف الذكية الخاصة بالمستهلكين. تم تصميم HBM لمواصفات النطاق الترددي العالي التي تتطلبها شرائح الذكاء الاصطناعي، ويتم إنتاجها في عملية معقدة حيث يقوم Micron بتكديس 12 إلى 16 طبقة من الذاكرة على شريحة واحدة، مما يحولها إلى “مكعب”.
عندما تصنع شركة Micron بتًا واحدًا من ذاكرة HBM، عليها أن تتخلى عن صنع ثلاث بتات من الذاكرة التقليدية للأجهزة الأخرى.
وقال سادانا: “مع زيادة المعروض من HBM، فإننا نترك ذاكرة أقل للجزء غير المحتوي على HBM من السوق، بسبب هذا الأساس ثلاثة إلى واحد”.
قال Hsu، محلل TrendForce، إن صانعي الذاكرة يفضلون تطبيقات الخادم وتطبيقات HBM على العملاء الآخرين نظرًا لوجود إمكانات أكبر لنمو الطلب في تلك الأعمال ومقدمي الخدمات السحابية أقل حساسية للسعر.
وفي ديسمبر/كانون الأول، قال ميكرون إنه سيفعل ذلك توقف جزء من أعمالها يهدف إلى توفير الذاكرة لمنشئي أجهزة الكمبيوتر الشخصية للمستهلكين حتى تتمكن الشركة من توفير العرض لرقائق وخوادم الذكاء الاصطناعي.
يتعجب البعض داخل صناعة التكنولوجيا من مدى وسرعة زيادة سعر ذاكرة الوصول العشوائي (RAM) للمستهلكين.
قال دين بيلر، المؤسس المشارك ورئيس التكنولوجيا في Juice Labs، إنه قبل بضعة أشهر، قام بتحميل جهاز الكمبيوتر الخاص به بذاكرة وصول عشوائي (RAM) تبلغ سعتها 256 جيجابايت، وهو الحد الأقصى الذي تدعمه اللوحات الأم الاستهلاكية الحالية. وقد كلفه ذلك حوالي 300 دولار في ذلك الوقت.
ونشر على فيسبوك يوم الاثنين: “من كان يعلم أن ذلك سينتهي به الأمر إلى ما يقرب من 3000 دولار من ذاكرة الوصول العشوائي بعد بضعة أشهر فقط”.
“جدار الذاكرة”
بدأ باحثو الذكاء الاصطناعي في رؤية الذاكرة باعتبارها عنق الزجاجة قبل ذلك بقليل OpenAI قال شا ربيع، المؤسس المشارك لشركة Majestic Labs، وهو رجل أعمال عمل سابقًا في مجال السيليكون في Google وشركة ChatGPT، إن ChatGPT وصل إلى السوق في أواخر عام 2022. ميتا.
وقال ربيع إن أنظمة الذكاء الاصطناعي السابقة كانت مصممة لنماذج مثل الشبكات العصبية التلافيفية، التي تتطلب ذاكرة أقل من نماذج اللغات الكبيرة، أو LLMs، الشائعة اليوم.
وقال إنه في حين أن رقائق الذكاء الاصطناعي نفسها أصبحت أسرع بكثير، فإن الذاكرة لم تفعل ذلك، مما يؤدي إلى وجود وحدات معالجة رسومية قوية تنتظر الحصول على البيانات اللازمة لتشغيل دورات LLM.
وقال ربيع: “إن أدائك محدود بحجم الذاكرة وسرعتها، وإذا واصلت إضافة المزيد من وحدات معالجة الرسومات، فهذا لا يعد فوزًا”.
تشير صناعة الذكاء الاصطناعي إلى هذا باسم “جدار الذاكرة”.
إريك إيزاكسون | ديجيتال فيجن | صور جيتي
وقال سادانا من شركة ميكرون: “يقضي المعالج وقتًا أطول في تحريك إبهامه، في انتظار البيانات”.
تعني الذاكرة المتزايدة والأسرع أن أنظمة الذكاء الاصطناعي يمكنها تشغيل نماذج أكبر وخدمة المزيد من العملاء في وقت واحد وإضافة “نوافذ السياق” التي تسمح لروبوتات الدردشة وغيرها من حاملي شهادات الماجستير بتذكر المحادثات السابقة مع المستخدمين، مما يضيف لمسة من التخصيص إلى التجربة.
ماجستيك لابز هو تصميم وقال ربيع إن نظام الذكاء الاصطناعي للاستدلال يحتوي على 128 تيرابايت من الذاكرة، أو حوالي 100 مرة ذاكرة أكبر من بعض أنظمة الذكاء الاصطناعي الحالية، مضيفًا أن الشركة تخطط لتجنب ذاكرة HBM للحصول على خيارات أقل تكلفة. وقال ربيع إن الدعم الإضافي لذاكرة الوصول العشوائي (RAM) والهندسة المعمارية في التصميم سيمكن أجهزة الكمبيوتر الخاصة به من دعم عدد أكبر بكثير من المستخدمين في نفس الوقت مقارنة بخوادم الذكاء الاصطناعي الأخرى مع استخدام طاقة أقل.
بيعت لعام 2026
لقد طلبت وول ستريت من الشركات العاملة في مجال الإلكترونيات الاستهلاكية، مثل تفاحة و تقنيات ديلوكيف سيتعاملون مع نقص الذاكرة وما إذا كانوا قد يضطرون إلى رفع الأسعار أو خفض الهوامش. وقال هسو إن الذاكرة تمثل هذه الأيام حوالي 20% من تكاليف أجهزة الكمبيوتر المحمول. وهذا يمثل ارتفاعًا من 10% إلى 18% في النصف الأول من عام 2025.
وفي أكتوبر، قال كيفان باريخ، المدير المالي لشركة أبل، للمحللين إن شركته كانت ترى “رياحًا خلفية طفيفة” في أسعار الذاكرة، لكنه قلل من أهمية ذلك باعتباره “لا يوجد شيء جدير بالملاحظة هناك”.
لكن في نوفمبر، قالت شركة Dell إنها تتوقع أن يرتفع أساس التكلفة لجميع منتجاتها نتيجة لنقص الذاكرة. أخبر مدير العمليات جيفري كلارك المحللين أن شركة Dell تخطط لتغيير مزيج التكوينات الخاصة بها لتقليل تأثيرات الأسعار، لكنه قال إن النقص سيؤثر على الأرجح على أسعار التجزئة للأجهزة.
وقال كلارك: “لا أرى كيف لن يصل هذا إلى قاعدة العملاء”. “سنبذل كل ما في وسعنا للتخفيف من ذلك.”
حتى إنفيديا، التي برزت كأكبر عميل في سوق HBM، تواجه أسئلة حول احتياجاتها الشديدة من الذاكرة – على وجه الخصوص، حول منتجاتها الاستهلاكية.
في مؤتمر صحفي عقد يوم الثلاثاء في معرض CES، سُئل الرئيس التنفيذي لشركة Nvidia Jensen Huang عما إذا كان يشعر بالقلق من أن عملاء الألعاب في الشركة قد يشعرون بالاستياء من تقنية الذكاء الاصطناعي بسبب ارتفاع أسعار وحدات التحكم في الألعاب وبطاقات الرسومات بسبب نقص الذاكرة.
وقال هوانغ إن إنفيديا هي عميل كبير جدًا للذاكرة ولديها علاقات طويلة مع الشركات في هذا المجال، ولكن في النهاية، ستكون هناك حاجة إلى المزيد من مصانع الذاكرة لأن احتياجات الذكاء الاصطناعي مرتفعة جدًا.
وقال هوانغ: “نظرًا لأن طلبنا مرتفع جدًا، فإن كل مصنع وكل مورد لـ HBM يستعد، وكلهم في حالة رائعة”.
وقال سادانا إن ميكرون، على الأكثر، لا يمكنه تلبية سوى ثلثي متطلبات الذاكرة متوسطة المدى لبعض العملاء. لكنه قال إن الشركة تقوم حاليا ببناء مصنعين كبيرين يطلق عليهما اسم فابس في بويز بولاية أيداهو، وسيبدأان في إنتاج الذاكرة في عامي 2027 و2028. كما سيقوم ميكرون أيضًا بوضع حجر الأساس لمشروع رائع في مدينة كلاي بنيويورك، والذي قال إنه من المتوقع أن يتم تشغيله في عام 2030.
وقال سادانا: “لكن في الوقت الحالي، “لقد تم بيعنا بالكامل لعام 2026”.
